“Файненшъл таймс”: Идва болка за собствениците на жилища в Еврозоната

Собствениците на жилища в еврозоната ще “усетят болка” от нарастващите разходи за ипотеки до края на десетилетието, въпреки намаляващите лихвени проценти, предупреди Европейската централна банка, съобщава “Файненшъл таймс”.

Много кредитополучатели, които са взели жилищни заеми по време на ерата на ниските и дори отрицателни лихвени проценти, са изправени пред рефинансиране на ипотеки през следващите няколко години, посочиха служители на ЕЦБ в публикация в блога си в сряда, предупреждавайки, че затягането на коланите от тези домакинства ще доведе до “ограничаване на потреблението”, което може да продължи “поне до 2030 г.”.

След като инфлацията започна да се покачва от края на 2021 г., ЕЦБ побърза да сложи край през 2022 г. на ерата на отрицателните лихвени проценти, като повиши разходите по заеми от -0,5% до 4% само в рамките на 15 месеца, напомня финансово издание.

Въпреки че ЕЦБ намали последователно основните си високи лихви от юни 2024 г. насам, средният лихвен процент по ипотеките ще продължи да се покачва с години, се казва в анализа на ЕЦБ.

Централната банка понижи основния лихвен процент по депозитното улеснение (депозитната лихва) на ЕЦБ седем пъти от миналия юни досега, като го свали от 4% на 2,25% на последното си заседание през април. Инвеститорите и анализаторите очакват, че тази година ще последват още две, ако не и три, намаления с по 0,25 проценти пункта всяко.

Но някои характеристики на европейския ипотечен пазар означават, че всяка полза от намаляването на лихвите за по-голямата част от собствениците на жилища ще бъде забавена във времето. Три четвърти от купувачите на частни имоти в еврозоната фиксират за няколко години напред разходите по заемите в момента на покупката.

Във Франция, например, над 40% от лихвените проценти по ипотеките, са фиксирани за повече от десетилетие, като по-голямата част от останалите са фиксирани за три до десет години, показват данни на ЕЦБ. В Германия ипотеките с фиксиран срок също са често срещани, докато Испания и Италия имат по-висок дял на ипотеките с плаваща лихва.

“Много ипотеки с фиксирана лихва, които бяха издадени в периода на ниски лихвени проценти, все още ще бъдат преоценени на по-високи лихви през следващите години”, се казва в анализа на ЕЦБ. Освен това, “кредитополучателите, които постепенно изплащат заемите си с по-ниска лихва, се заменят от нови хора с ипотеки, които обаче теглят новите заеми с по-високи лихви”, заяви още базираната във Франкфурт централна банка.

Последното проучване на ЕЦБ на потребителските очаквания показва, че почти половината от собствениците на жилища в еврозоната са намалили разходите или спестяванията си през последните 12 месеца “или в отговор на, или в очакване на по-високи лихвени плащания”.

Близо половината планират да продължат да намаляват потреблението си през следващата година, показва още проучването.